Пенсионный и другие соцфонды РФ

Договор о сотрудничестве в области социального обеспечения был подписан во время встречи израильского премьера Биньямина Нетаньяху с президентом России Владимиром Путиным в Москве. Подписи под ним поставили министр труда и социальной защиты РФ Максим Топилин и министр по делам Иерусалима и диаспоры Зеэв Элькин. В пресс-службе российского ведомства отметили, что расходные обязательства России на выплаты пенсий жителям Израиля, согласно договору, в 2017 году составят около 5,4 миллиарда рублей.

"Это будут деньги федерального бюджета. Это ни в коем случае не наши страховые деньги", — сказала Голодец журналистам.

Ранее пресс-секретарь президента РФ Дмитрий Песков, комментируя принятые Россией обязательства по выплатам пенсий жителям Израиля, заявил, что у российских властей есть четкое понимание по выполнению всех социальных обязательств перед россиянами, и глава государства подтвердил приверженность этому курсу.

Ранее в понедельник премьер-министр РФ Дмитрий Медведев заявил, что индексация пенсий в полном объеме возможна в 2017 году.

Ранее правительство приняло решение о том, что в текущем году индексация пенсий, возможно, будет проводиться в два этапа. С февраля на 4% были повышены страховые пенсии, с апреля — социальные. Решение о второй индексации пенсий и о ее размере будет принято кабмином по итогам первого полугодия.

АНПФ выступает за сохранение накопительной пенсии в обязательном формате с временным снижением ставки отчислений. "У государства сейчас есть серьезные бюджетные ограничения, поэтому на этом этапе мы предлагаем рассмотреть возможность снижения тарифа отчисления в накопительную систему. Уровень отчисления требует обсуждения, требует расчетов и оценки возможностей бюджетной системы",— заявил вчера глава ассоциации Сергей Беляков. По его словам, сейчас объем средств накопительной пенсии составляет более 4 трлн руб. (в ВЭБ и НПФ), которые экономика могла бы эффективно использовать: например, фонды могли бы вкладываться в государственные ценные бумаги.

Напомним, из бюджетных проектировок, доступных на данный момент, не следует, что правительство планирует прервать мораторий на отчисление средств в НПФ (подробнее см. "Ъ" от 6 июля). При этом ранее Минфин и ЦБ подтвердили, что разработали предложения о переводе накопительного компонента в добровольный формат со ставкой платежей от 0% до 6% (подробнее см. "Ъ" от 4 июля). "Введение новых правил, вероятнее всего, приведет к сворачиванию рынка накопительной системы, так как причин считать, что граждане будут откладывать в условиях отсутствия средств на долгосрочные инвестиции, нет",— прокомментировал идеи финансового блока глава ассоциации.

Отстаивая свой вариант сохранения накопительной системы, господин Беляков сослался на опыт зарубежных стран. В частности, аналогичный сценарий после кризиса 2008 года использовали Латвия, Литва, Эстония и Словакия. Например, в Латвии тариф также был снижен с 8% до 2%, а потом поднят до 6%. "Предложение АНПФ — третий сценарий, который позволяет сохранить наиболее устойчивую многоуровневую модель организации пенсионного обеспечения, создавая работающему поколению подушку пенсионной безопасности при выходе на пенсию",— отмечает председатель совета директоров НПФ "Европейский" Евгений Якушев. Константин Угрюмов, президент НАПФ, напомнил, что накопительная пенсия — это выбор 30 млн россиян. "С прекращением обязательного формата накопительной пенсии мы потеряем огромный сектор финансового рынка — более 2 трлн руб., созданный в результате работы НПФ",— отметил он.

Вариант временного снижения ставки отчислений в НПФ, впрочем, уже обсуждался при подготовке первого года замораживания накопительной пенсии. Тогда его инициатором выступил социальный блок, который же в итоге добился обнуления ставки тарифа накопительной пенсии. Маловероятно, что предложения НПФ теперь заинтересуют и изначально более лояльных к накопительной системе представителей финансового блока. Впрочем, их предложения, если будут одобрены в 2018 году, через несколько лет увеличат совокупную ставку пенсионных отчислений по крайней мере до 28%. В Минтруде не ответили на вопрос "Ъ" об отношении к предложениям АНПФ.

После истории с банковско-финансовой группой Анатолия Мотылева (головной банк — «Российский кредит»), регулятор усилил внимание к таким структурам. Особенно болезненно ЦБ относится к инвестированию пенсионных накоплений в рамках одной группы. В соответствии с Положением 451-П, напомнили в Центробанке, «доля инвестиций в ценные бумаги одного юридического лица или группу связанных юрлиц по долгосрочным позициям не должна превышать 15%, а в случае включения коротких инструментов может быть увеличена до 25%».

Тем не менее на Международном финансовом конгрессе (МФК), который прошел в конце прошлой недели в Санкт-Петербурге, директор департамента финансовой стабильности Сергей Моисеев заявил, что регулятора совершенно не устраивает масштаб вложений кэптивных НПФ в группы. Как он выразился, слишком много денег сейчас вложено в банки группы или по договоренности. А с учетом пенсионных резервов вкладывается еще больше. В сумме получается слишком большая концентрация, что приводит к повышенному риску.

Представитель ЦБ не стал называть конкретных показателей. Однако источник «Известий», близкий к регулятору, сообщил, что у нескольких фондов вложения в головные банки составляет 30%. А два НПФ и вовсе помогли аффилированным кредитным организациям суммами, превышающими 40 и 60% собственных активов соответственно.

Официальные представители ЦБ признали, что ограничения, заложенные в положение, можно пытаться обойти, инвестируя средства в формально не аффилированные структуры. Источник, близкий к регулятору, пояснил, что НПФ не только пытаются это делать, но и активно делают через юридические лица, которые формально с банками или компаниями не связаны.

Как рассказал один из финансистов, пожелавший сохранить анонимность, схема проста: создается компания, она выпускает ценные бумаги, в которые вкладывается НПФ. Если окончательным звеном цепи является банк, то тогда компания размещает полученные от НПФ средства на депозит в кредитной организации. Фактически регулятор видит, что компании связаны по финансовым потокам, деятельности и т.д. Однако пока ничего сделать не может.

— Для борьбы с таким явлением Банку России необходимы полномочия по определению группы связанных лиц, — пояснили в ЦБ.

По данным Центробанка, в настоящее время действуют 314 неформальных финансовых конгломератов, которые не подпадают под регулирование; более 110 банковских групп с участием 160 кредитных организаций, которые объединяют 230 юридических лиц. Также в стране сейчас 28 банковских холдингов, в состав которых входят 36 кредитных организаций.

По мнению регулятора, отсутствие права контроля за этими структурами создает условия, при которых эти объединения имеют возможность (и зачастую используют ее) структурировать бизнес так, чтобы на них не распространялись требования, например, по соблюдению обязательных нормативов. В частности, норматива Н6 (норматив максимального риска на одного заемщика и группу связанных заемщиков). Что, как уверены в ЦБ, создает угрозы для кредиторов и граждан.

Управляющий директор по корпоративным рейтингам агентства RAEX («Эксперт РА») Павел Митрофанов считает, что вложения в банки с достаточно высокими кредитными рейтингами по уровню риска все же нельзя сравнить с инвестициями в сомнительные активы, земли и прочие активы, фигурировавшие в истории с Анатолием Мотылевым.

— Однако если ЦБ считает, что концентрация риска на один актив слишком велика, то может просто изменить требования, поскольку в любом случае фонды будут использовать все официально разрешенные возможности по кэптивному инвестированию, — полагает он.

В связи с этим, как было анонсировано на МФК, ЦБ полностью меняет подход и уже в будущем году планирует перейти на регулирование деятельности банковских групп, банковских холдингов и иных объединений юридических лиц с участием финансовых организаций.

Министерство труда подтвердило: расчеты производились исходя из перечисления накопительной части пенсионных взносов в основную часть ПФР, страховые пенсии по крайней мере в 2017 году предполагается индексировать по уровню инфляции. Менее ясна ситуация со всеми остальными предложениями по пенсионной системе, но, похоже, что решением всех конфликтов будет замораживание ситуации в сценарии 2015 года и отказ от любых значимых действий по крайней мере до конца года.

На заседании РТК озвучены цифры трансфертов в пенсионную систему в следующем трехлетнем бюджете. «РИА Новости» цитирует документы ПФР, в которых сказано: «Межбюджетные трансферты из федерального бюджета на 2017–2019 годы, передаваемые в бюджет ПФР, предусмотрены на 2017 год в объеме 3,7 трлн руб., на плановый период 2018 и 2019 годов — в объеме 3,8 трлн руб. и 4 трлн руб. соответственно».

Трансферт рассчитан исходя из сохранения ситуации 2015 года, что на РТК подтвердил статс-секретарь Минтруда Андрей Пудов. Ведомство вкладывает в проектировки возврат к индексации пенсий согласно законодательству по фактической инфляции прошлых лет. Вице-премьер Ольга Голодец подтвердила, что в той же конструкции продление заморозки пенсионных накоплений и перечисления накопительной части взносов в страховой сегмент до 2019 года. Инициативу ассоциаций НПФ по разморозке пенсионных накоплений даже при снижении ставки страховых взносов госпожа Голодец отвергает, правительство эти идеи не рассматривает.

Из происходящего пока никак не следует ни отказ Белого дома от повышения пенсионного возраста, ни отказ от реализации схемы ЦБ и Минфина по созданию третьего, условно-добровольного яруса пенсионной системы (дополнительный защищенный и льготный с точки зрения налоговой системы взнос в 6% в НПФ с возможностью отказа). Из проектировок также не следует невозможность второй индексации пенсий в 2016 году или выплат по другой схеме. Тем не менее пока компромисс, на котором, видимо, сойдется правительство в пенсионном вопросе в 2016 году, выглядит именно так — отказ от любых резких телодвижений вокруг ПФР в обмен на администрирование взносов в соцфонды ФНС и «пропуск» второй индексации пенсий в нынешнем году.

"Рабочие встречи проходят с участием широкого круга экспертов в закрытом режиме, что должно сделать обсуждения более откровенными и содержательными, - рассказала "РГ" представитель ЦСР Елена Долгих. - К ним приглашены представители различных школ, звучат совершенно разные предложения. Осенью центр будет готов представить первые итоги этой работы, они будут увязаны с результатами исследований по другим направлениям".

В центре внимания будет судьба накопительного компонента и повышение пенсионного возраста. "РГ" выяснила, как эти проблемы решают в других странах. Оказалось, что власти довольно часто закрывают "дыры" в страховой части пенсионной системы за счет накопительного компонента и пытаются заставить работать пенсионные накопления с большей отдачей. В этом смысле очень похожи на нас Болгария, Венгрия, Латвия, Польша, Румыния, Чехия, Аргентина, Мексика, Чили, Казахстан.

И лишь Аргентина и Венгрия капитулировали перед трудностями: они не только отказались от накопительных пенсий, но и национализировали уже сформированные накопления.

Все эти трудности типичны именно для развивающихся стран, у которых не оказалось "жирка" в виде накопленных активов, рассказал "РГ" заведующий лабораторией анализа институтов и финансовых рынков РАНХиГС профессор департамента финансов НИУ "Высшая школа экономики" Александр Абрамов. Естественно, стабильны не те пенсионные системы, где деньги в основном распределяются с колес, как в России, а те системы, которые просто имеют большие активы и могут себе позволить выплачивать пенсии за счет инвестиционного дохода.

Первые строчки в признанных рейтингах надежности пенсионных систем занимают такие страны, как Дания, Австралия, Нидерланды, при этом в Дании и Австралии преобладают накопительные пенсии, в Нидерландах - распределительные. Однако всех их объединяет одно - наличие накопленных пенсионных активов в сумме более триллиона долларов. Вот отсюда и стабильность. В США выплаты только на 30 процентов финансируются за счет накопленных взносов, а на 70 процентов (!) - из инвестиционного дохода фондируемых пенсионных планов.

России до этого далеко, но это, конечно, не значит, что нам стоит равняться на Аргентину и Венгрию. Для нас наибольший интерес представляет опыт Чехии, страны с близкой нам ментальностью и демографией, в которой была похожая на нашу пенсионная система, - размер социальных взносов составлял 28 процентов от заработков, в том числе для обеспечения пенсии по старости 21,5 процента, часть из которых направлялась на накопления.

Сначала, в 2014 году, чехи приняли промежуточное решение. Гражданам дали выбрать: направить 3 процента от заработка в накопительную пенсию при условии внесения из собственных средств еще 2-процентного взноса или полностью оставить 21,5 процента заработка в страховой части. И почти все чехи от обязательных пенсионных накоплений отказались. Тогда было решено с начала 2016 года при сохранении ставки взносов в страховую пенсию в 21,5 процента сделать накопления добровольными, но стимулируемыми государством. Гражданин может передать ранее сформированные накопления в страховую пенсию, получить в виде денежных средств на свой банковский счет либо направить в индивидуальный пенсионный план. В итоге 93 процента экономически активного населения предпочло именно добровольные пенсионные сбережения. Этой цифре вполне могут позавидовать даже пенсионные системы скандинавских стран. Секрет успеха в том, что добровольные пенсионные сбережения в Чехии софинансирует государство.

Для нас вопрос заключается в том, готов ли к этому минфин. Пока же он предлагает сделать накопительную часть квазидобровольной и формировать ее исключительно за счет взносов с зарплаты работника, но в России это вряд ли сработает, единодушны эксперты.

"Здесь главное условие: государство должно принять паритет значимости проблем сбалансированности бюджета и пенсионной системы, - говорит Александр Абрамов. - Потому что у государства часто не хватает денег, и оно уже неоднократно жертвовало доверием ради решения бюджетных проблем. Невозможно будет заставить поверить государству снова, если правила пенсионной системы поменяются в третий раз за 10 лет. И важно понимать, что развитие накопительной системы ослабляет требования к страховой части, за которую государство несет прямую ответственность".

Мы все привыкли к страховой системе, к государственному пенсионному обеспечению, но государство, особенно в кризис, может обеспечить лишь минимальный доход пенсионерам, с этой стороны ждать адекватного роста пенсионного обеспечения нельзя, подчеркивает независимый эксперт Олег Колобаев. Выход заключается только в росте значимости пенсионных накоплений, но никак не в ликвидации накопительного компонента из-за бюджетных проблем. В будущем это только увеличит нагрузку на бюджет.

Вдобавок доход от размещения пенсионных накоплений так и не перекрывает уровень инфляции. В 2015 году номинальная доходность государственной управляющей компании ВЭБа составила по расширенному портфелю 12,5 процента, средняя доходность накоплений в НПФ составила 10,8 процента, и лишь в частных управляющих компаниях (15,3 процента) она была выше роста цен за год, приводит расчеты Александр Абрамов. Ситуация изменится, если инфляция стабилизируется на целевых 4 процентах и будут расширены возможности для размещения средств пенсионных накоплений. В России они могут вкладываться только в российские ценные бумаги и размещаться на депозитах только российских банков. В мире же остается считаное число стран, таких как Албания, Бразилия, Нигерия и Танзания, которые запрещают инвестировать пенсионные накопления в зарубежные активы. "Для России это ограничение в условиях более чем двукратной девальвации рубля обернулось большими потерями, - считает Александр Абрамов. - Хотя цель его понятна - поддержать накоплениями внутренний финансовый рынок, но в абсолют ее возводить нельзя, должна быть какая-то защита валютной стоимости пенсионных сбережений". В портфели НПФ могли бы покупаться иностранные индексные фонды, надежные корпоративные облигации, убежден эксперт. Нужно дать возможность вкладывать накопления в недвижимость.
-----------------------
статистика

Седое общество

"Нужно понимать, что у нас на одного пенсионера приходится два с хвостиком работающих человека, - говорит Абрамов. - Они вносят за пенсионера по 22 процента с фонда оплаты труда. И таким образом могут обеспечить ему пенсию на уровне 55 процентов от среднего заработка. Но, когда на пенсионера останется полтора работника, а это следует из демографических тенденций, они не смогут содержать пенсионера, если, как и сейчас, деньги в пенсионной системе будут распределяться с колес". 80 процентов стран, уверяет эксперт, уже пошли на увеличение пенсионного возраста.

Правительство РФ решило заменить вторую индексацию пенсий в 2016 году единовременной выплатой: каждый пенсионер в январе 2017 года получит дополнительно пять тысяч рублей, сообщил премьер-министр Дмитрий Медведев. По его словам, это решение потребует выделения более 200 миллиардов рублей. Медведев поручил Минфину изыскать необходимые средства.

"Решение правительства — это близкая к индексации разовая выплата для всех категорий пенсионеров, как работающих, так и не работающих", — сказал Рязанский.

"Сумма в пять тысяч рублей примерно связана с размером необходимой доиндексации пенсии в 8%", — пояснил парламентарий. Он полагает, что эта сумма покроет недостающую индексацию пенсий с учетом инфляции.

"Решение правительства — это публичное обязательство, которое должен выполнить новый состав парламента, приняв необходимый закон. Думаю, проблем с этим не будет", — сказал Рязанский.
Он отметил, что решение правительства это не предвыборное обещание, поскольку оно будет выполняться в январе и приниматься новым составом Госдумы. "Разовая выплата не войдет в общую сумму пенсий, с которой будет производиться доиндексация в 2017 году", — сказал также Рязанский.
https://ria.ru/society/20160823/1475049081.html

Напомним, что в этом году правительство РФ приняло решение не проводить индексацию пенсий с учетом инфляции, а произвести единовременные выплаты. На эти цели Минфину РФ поручено выделить свыше 200 миллиардов рублей. В будущем году власти заявили о возврате к прежнему механизму индексаций пенсий.

Между тем, единовременная выплата осуществляется всем категориям пенсионеров, поскольку "снижение жизненного уровня в связи с высоким ростом потребительских цен" затронуло всех. По данным пресс-службы вице-премьера, эти дополнительные выплаты получат 43 миллиона человек по всей стране.

"Размер единовременной выплаты в 5000 рублей примерно соответствуют среднему размеру выплаты, которую получил бы пенсионер при второй индексации", - пояснили в пресс-службе.

Вчера, 17:08 - Единовременная выплата пенсионерам 5 тыс. руб. вместо второй волны индексации пенсий останется разовой мерой, со следующего года индексация будет проводиться в полном объеме, заверила вице-премьер Ольга Голодец, курирующая в правительстве социальный блок.

«С 1 января 2017 года восстанавливается обычный, законный порядок индексации пенсий. И индексация в 2017 году заложена в полном объеме, как и положено, по фактической инфляции. Эти средства сейчас учтены в бюджете. Она будет, как обычно, в законе в процентах за 2016 год», — пояснила Голодец, отвечая на вопрос журналистов.

По ее словам, в бюджете следующего года не заложен трансферт в Пенсионный фонд России (ПФР) на компенсацию части страхового взноса работодателей, который идет на формирование накопительной пенсии.

"Уже предельные лимиты доведены, в них нет трансферта Пенсионному фонду", — пояснила Голодец.

На уточняющий вопрос журналистов, значит ли это, что накопительная часть пенсии вновь будет заморожена, чиновница ответила: "Да".

В Кремле комментировать решение о заморозке накопительной части пенсии отказались, заявив, что этот вопрос является прерогативой правительства.

"Этот вопрос нужно адресовать правительству, это решение правительства", — заявил журналистам пресс-секретарь российского президента Дмитрий Песков.

Накопительная часть пенсий — это ежемесячная выплата, на которые могут рассчитывать пенсионеры. Она формируется из взносов работодателей и прибыли от инвестирования этих средств.

Распоряжаться этой частью пенсий могут управляющие компании, которые россияне выбирают самостоятельно.

Впервые мораторий на формирование накопительной части пенсий в России ввели в 2014 году. Тогда отчисления пошли на текущие выплаты пенсионерам. Это позволило властям сэкономить часть бюджетных расходов на трансферте ПФР.

"Это может быть и заморозка, это может быть отмена. Мы просто говорим, что ее нету, а в какой форме, мы пока не знаем", — сказала Голодец в кулуарах Восточного экономического форума.

В Кремле возможную отмену накопительной части пенсии не стали комментировать. Пресс-секретарь президента России Дмитрий Песков рекомендовал журналистам ориентироваться в этом вопросе на позицию правительства.

Ранее о том, что Минфин не заложил в проект бюджета на 2017 год соответствующий трансферт ПФР, сообщил министр труда и соцзащиты Максим Топилин. В среду Голодец подтвердила эту информацию и заморозку накопительной части пенсий на следующий год.

Накопительная часть пенсий формируется из взносов работодателей и прибыли от инвестирования этих средств. Управляющую компанию, которая будет распоряжаться этой частью пенсии, граждане выбирают сами.

Правительство заморозило накопительную часть пенсий в 2014 году. Соответствующие отчисления идут на текущие выплаты пенсионерам, что позволило властям сэкономить часть бюджетных расходов на трансферте ПФР.